人民币保单受港台市场热捧但资产匹配难

　　【摘要】近期，中国香港、中国台湾市场开始渐渐把目光聚集在人民币保单上，相关资料显示，截至2012年底，香港地区共有20家保险公司销售人民币保险产品，有效保单数目超过11万份，累积的保费总额超过人民币210亿元。保单主要为传统储蓄寿险产品。

　　据了解，目前香港的人寿保险大部分是以美元或港元作为结算单位，但让香港投保人忧虑的是，这些寿险的保障随着美元贬值而降低，因而汇率稳定且具有升值潜力的人民币保单成为一种可行的选择，市场上出现了对人民币保单的需求。此前，中银人寿（香港）和国寿（海外）分别推出了人民币保单及重疾保单试点计划，但因为属于试点经营，现阶段销售仍然有限。

　　汇丰人寿（香港）此前也已推出人民币保单业务，该公司相关人士称，该公司推出的人民币保险产品销售情况比较理想。上述人士也提及，从客户反馈来看，他们购买这类产品的考虑因素主要包括了人民币兑港币的汇率风险，以及人民币产品的年期是否适合自己的需要。

　　香港保监处表示，希望在香港的人民币保险业务能够在可控有序的情况下持续发展；在香港保险市场推出人民币保险产品，能为投保人提供更多元化的选择。香港保监处认为，香港推出该业务的保险公司必须为保险业务的资产及负债配对，为人民币业务作出适当的投资。

　　去年香港保险公司获准进入内地银行间债券市场，今年3月份包括主要经营地为香港地区的金融机构（包括保险公司）也可申请RQFII资格。香港保监处称，随着人民币资产的投资渠道不断扩大，将有助在港人民币保险产品持续健康稳定地发展。

　　不过香港保监处也提醒到，购买人民币保险产品，跟购买其他保险产品一样，投保人必须彻底评估个人需要和财政能力，详细审阅保单条文等。一些保险产品的回报并非是保证的，投保人应留意利益说明文件中所提供的回报可能不获保证及有关举例只是建立在假设的基础上。而保险产品是一项长期承诺，如果投保人在期满前退保，他们可能会蒙受重大损失，退保价值可能远低于其支付的保费。另外，投保人应注意人民币保险产品的利益可能因汇率下跌而减少。

　　另外，从产品设计的角度来看，汇丰人寿（香港）相关人士称，人民币计价的产品难度和设计以港元（美元）计价的同类产品相比，前者的难度可能更大一些，因为可以供香港保险公司投资的人民币资产选择并不多。由此，人民币计价的保险产品回报率可能不如以港元（美元）计价的产品高。

　　无忧保提示：随着大陆经济的飞速发展以及两岸经贸交流的日益频繁，且人民币有长期的发展潜力，人民币保单将还会继续被港台市场所关注。