银保大涨 保险公司喜忧参半

今年春节刚过，北京某银行负责个人理财业务的小王不是去银行上班，而是和许多同事一道被派往保险公司接受为期一周的脱产培训，“行里决定，今年要加大保险产品的推广力度”。

2006年一季度，北京市场银保业务累计实现保费收入34.33亿元，同比增长79.31％。上海市场一季度除极少数保险公司的银保变化不大外，绝大多数都为正增长，其中大约有17家公司的银保业务增长超过100%，有7家公司的绝对增长值超过1亿
元。

业内人士对这一现象的解释是：一季度银保大幅增长的主因是银行而不是保险公司。

主导权在银行

保监会主席助理陈文辉曾表示，银保业务增长迅猛，一方面得益于当前外部宏观经济环境好；另一方面银行资金充裕以及更加重视中间业务，而从保险业的情况来看，却没有太大的改观。

根据北京保监局的报告，目前受央行下调超额存款准备金率等因素影响，各家银行资金过剩压力进一步加大。除了通过加强主动负债管理，降低各基层行吸储意愿外，银行大力推动以银行保险为主的中间业务，来释放大量高成本定期存款以控制成本。另一方面，银行逐步认识到加快经营模式和增长方式转变的迫切性和重要性，因此加大了非利差收入业务拓展力度，加强了对高收益、高附加值、低成本、低风险的中间业务的考核力度。

中美大都会多元行销运营官连子智承认，在保险公司提供的产品并没有太多变化的情况下，一季度银保市场的快速发展主要还是归因于银行，即银行在存贷差压力下，转而重视中间业务收入。

可以设想一下，倘若银行把下一个季度工作重点确定为信用卡业务、基金业务或其他业务，银保业务势必又将下滑。银保合作双方不对等的关系决定了“银保业务发展得快或慢，银行说了算”。

万能分红能红几时

另据了解，一季度，银保渠道万能产品同比增长314.83％，对银保业务增长贡献度达55.07％；分红保险产品同比增长38.76％，对银保业务增长贡献度为41.41％。万能分红产品成为了银保渠道一季度的主打产品。

以银保业务为主的首创安泰人寿，外方股东荷兰ING集团以银保业务见长，同时也是北京银行的股东。北京分公司银行保险部经理蒲炯更倾向于把保险视作金融理财的渠道之一，“一季度银保市场的快速发展还有一个重要原因，老百姓越来越愿意选择保险作为投资渠道之一”。

央行公布的《2005年4季度全国城镇储户问卷调查综述》显示，“居民苦于缺乏投资渠道”。因此，具有一定保障兼具投资功能的万能、分红产品就迎合了市场需求。“分红也好、万能也好，保险公司只要能给客户一个理想的收益就可以了。”蒲炯认为。

对于银保产品，连子智试图在投资型和保障型之间找到一个平衡点。“若只注重投资回报，会重蹈过去几年银保市场的覆辙；若只强调保障功能，产品很可能无人问津”。中美大都会在与银行的合作中就采用了两种模式：对于网点柜台的“高柜”业务，侧重于投资型产品；而贵宾理财“低柜”业务就以保障型产品为主。连子智补充说到，“对于投资型产品，最关键的是要找到投资回报资产来匹配。”

总而言之，在任何渠道，万能、分红更应该作为保险产品的特色，而非卖点。

今年，多家保险公司开始力推期缴、保障型银保产品，提升银保业务的价值。一季度，北京银行邮政代理渠道累计销售普通寿险、健康、意外产品同比增长 204.13％，寿险新单期缴保费收入同比增长9倍。北京大学风险管理与保险学系副教授郑伟认为，保险应该回归它的核心保障功能。

此外，监管部门开始着手规范银保市场。据了解，保监会将与银监会共同研究、适时联合出台规范现有银行保险业务的有关制度，重点解决手续费支付方式不规范、销售误导等问题。

2006年05月17日 中国保险报作者:谢柳