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全球顶级养老金资产2011年涨幅仅为1.6% 降低80%以上

2018-06-16 08:00:02 无忧保

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  和讯网消息 近日,全球领先的专业咨询服务机构——韬睿惠悦咨询公司联手美国金融投资媒体《养老金和投资》的一项调查研究表明:全球最大的300家养老金的总资产在2011年的增涨幅度仅为1.6%,与2010年的11%相比下降80%以上,资产总额达到12.7万亿美元。如果除去2008年金融海啸引起的13%的负增长,世界顶级的300家养老金2011年的总资产增幅为2003年以来最低。

  仅从单个地区来看,亚太地区五年累计增长9%,占据榜首;欧洲地区五年累计增长6%;北美地区五年没有增长;即使是起点低的拉丁美洲和非洲,两地合并五年累计增长也将近8%。研究显示,就地区养老金资产份额而言,北美地区以超过39%的份额排在首位(但其份额在过去十年一直呈下滑态势),其后是亚太和欧洲地区。全球最大的300家养老金资产占据整个养老金总资产的46%。

  韬睿惠悦中国区投资咨询总经理毛晓佟说:“在过去的六到七年当中,世界上规模最大的养老金的资产配置方式有了显著的变化,由于目前的经济不确定性,养老金的投资更加保守。排名前20的养老金,在股票和债券方面的投资份额各占40%左右,剩下的投资集中在另类投资和现金。同时,在亚太地区的养老金,在与盛行的投资原则和本地的风险承受度保持一致的同时,正在把资产更多地投向债券市场。”

  研究的结果显示:亚太地区主权养老金以及公共部门养老金的表现依然强劲。研究中的29个亚太主权和公共部门养老金的总资产额在2011年达到了3.2万亿美元,占到了全球养老金总资产额的25%。三家规模最大的亚洲养老金的排名并没有太大变化,排名前五位的亚洲养老金占到了整个研究中养老金资产的17%(中国的全国社保基金排名13位)。

  毛晓佟说:面对目前低增长的经济形势和不容乐观的负债情况,养老金面临的最大挑战之一就是全球投资者的竞争更加激烈,争相抢夺逐渐减少的回报。除此之外,他们还必须时刻适应更具风险的环境,比如说经济基础更薄弱、波动性更大、更加难以预测的市场。“目前很多顶级的养老金都把规划和风险管理作为紧迫的工作重点,如果不重视以上两方面,可能会越来越多的出现收益无法达成的情况。”

  他强调:很多市场今年的增长数字低迷,同时还有众多其他市场的负债水平不断上升,证明我们未来几年也会面临比较严峻的投资环境,只有那些管理非常成功的投资企业,才能够在不断提升自己的同时保证未来的盈利。

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标签:   养老养老金  

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